Island är klart för OS-kvartsfinal. Det bör Sverige också bli på lördag. Men förlusten, 32-33, väckte en del frågetecken.
Matcherna mot Tunisien och Storbritannien hade gett fyra poäng, men inget svar på hur bra handbollslandslaget är i den första OS-turneringen på tolv år.
Island, OS-tvåa 2008, var det första ordentliga testet.Mattias Andersson i Sveriges mål fick chansen att visa varför han ska vara förstemålvakt i London, men tog den inte.
Efter en pigg start tappade Sverige initiativet. Medan Kim Andersson och kompani fick slita för varje målchans, radade Island upp kontringar mot inbytte Johan Sjöstrand i målet.
13-17 i paus var kanske några mål för mycket, men visade hur sårbart Sverige är. Island verkade ha avgjort matchen i mitten av andra halvlek, men en stark svensk avslutning skapade spänning.
Tidigare under dagen besegrade Frankrike Tunisien, 25-19. Det betyder att Sverige är kvartsfinalklart om det inte blir storförlust mot Argentina på lördag.
Sveriges Jonas Källman var besviken efter uddamålsförlusten.
-Det var tungt. Jag tycker att vi spelar bra och kämpar och sliter i andra halvlek i alla fall, sade han till SVT.
-Men de hade lite för stort försprång från första halvlek.